Proč si vzít půjčku, když mám našetřeno?

Článek v kostce: Půjčka jako strategie

Půjčit si, i když máte naspořeno, dává smysl, pokud s úvěrem nakládáte jako se strategickým finančním nástrojem. Zde jsou hlavní důvody:

• Ochrana finanční rezervy: Neutratíte všechny úspory naráz a zůstane vám pohotovostní polštář (ideálně 3–6 příjmů) pro případ nečekaných výdajů.

• Investice vydělají víc než úrok: Pokud vaše peníze na trhu vydělávají víc, než kolik přeplatíte na půjčce, vyplatí se nechat úspory pracovat a nákup financovat úvěrem.

• Budování úvěrové historie: Řádným splácením i menší půjčky bankám prokážete svou spolehlivost, což vám v budoucnu usnadní a zlevní získání většího úvěru nebo hypotéky.

• Investice do „dobrého dluhu“: Úvěr dává smysl, pokud financuje věc, která vám peníze reálně vydělá (auto k podnikání, vzdělání) nebo ušetří (zateplení, úspora energií).

• Splácení levnějšími penězi: Zejména při vyšší inflaci splácíte dluh v průběhu času reálně levnějšími penězi, zatímco vaše úspory si drží hodnotu.

Půjčka vám zachová finanční rezervu pro nečekané situace

Když na velký nákup spotřebujete většinu svých úspor, zůstanete bez dostatečného finančního polštáře. A život umí překvapit: porouchá se auto, službu vypoví mrazák, přijde pracovní neschopnost, či cokoliv jiného. Však to znáte. 

Obecné doporučení je mít krátkodobou rezervu alespoň ve výši tří, lépe až šesti měsíčních příjmů, uloženou tak, aby byla rychle dostupná – typicky na spořicím účtu.. A větší další rezervu pravidelně investovat. Pohotovostní rezerva na spořicím účtu vás může zachránit před prodlením se splátkami nebo před tím, že byste si museli narychlo a draze půjčovat. A rezerva v investicích vás zajistí na pozdější roky.

Se správně vybranou půjčkou ve správný čas pořídíte potřebnou věc, aniž byste sáhli na úspory.

Půjčka může stát míň, než kolik vaše peníze vydělají v investicích

Když je úrok půjčky nižší než výnos z investic, vyplatí se nechat úspory pracovat právě v investicích a nákup financovat úvěrem. Logika je jednoduchá: půjčíte si za nízký úrok (díky prokazatelným úsporám jste spolehlivý klient, a tak získáte nižší úrokovou sazbu i RPSN). 

A vlastní peníze mezitím zhodnocujete vyšším výnosem, než kolik platíte za půjčené peníze. Rozdíl mezi tím, co zaplatíte na úrocích, a tím, co vyděláte, je váš čistý zisk. Důležité je ale počítat s faktem, že žádný investiční výnos není předem zaručený. 

Abyste se v investicích dostali na hranici jistoty zhodnocení, je potřeba je držet dlouhodobě, v dynamické (nebo alespoň ve vyvážené) strategii, a hlavně u brokera, který je držitelem licence ČNB.

Více k investicím jsme pro vás připravili v článku Jak začít investovat, i když nemáte miliony.

Správně spláceným úvěrem si budujete kvalitní historii

Banky a úvěrové společnosti neposuzují při schvalování žádosti o půjčku jen vaše příjmy a výdaje. Zajímá je i vaše dlouhodobá platební morálka. Její kvalitu nejlépe prokážete tím, že budete řádně splácet nějaký úvěr. Klidně i menší. 

Někdy stačí opravdu drobnost: vzít si malou půjčku na pár měsíců a vrátit ji přesně podle splátkového kalendáře (pozor, nesplácejte ji předčasně, budujete-li úvěrovou historii, tak splátky hraďte opravdu podle plánu). 

Poskytovatelé pak vidí, že máte ve svých penězích pořádek a že vám splácení nedělá problém. Tahle zdánlivá maličkost vám může později pomoci získat větší úvěr s mnohem lepším úrokem, či dokonce zlevnit budoucí hypotéku.

Velký výdaj si rozložíte v čase

Půjčka nám dovoluje pořídit si dražší věc hned, ale její cenu rozprostřít do menších měsíčních splátek (namísto jednorázového vydání se z úspor). Většina finanční rezervy tak zůstane k dispozici pro případné jiné příležitosti (nebo do investic). 

Věc pak platíte postupně až během doby, kdy už ji naplno využíváte. Tím, že si náklady na jednu velkou věc rozložíte do delšího období, si zachováte manévrovací prostor (dopřejete si víc budoucích příjmů, z nichž věc zaplatíte).

„Dobře umístěný“ dluh vám pomůže získat víc, než kolik za něj zaplatíte

Jistě netřeba opakovat, že jsou dobré a špatné dluhy. Ty dobré vám umožní získat ve výsledku víc, než kolik do nich vložíte. 

Klasický příklad: půjčíte si na auto a začnete s ním jezdit do lépe placené práce (veřejnou dopravou byste se do ní nedokázali dostat včas, nebo se z ní vracet). Anebo s autem začnete fungovat jako taxikář. Takové investice do auta mnohonásobně vrátí.

Podobně funguje rekonstrukce, která sníží budoucí účty za energie. Nebo placený kurz, který zvýší vaši kvalifikaci, a tím i příjem. Jestliže vám financovaná věc vydělává anebo šetří peníze, půjčka dává smysl (i kdybyste výdaj teoreticky utáhli z úspor).

Při vyšší inflaci splácíte levnějšími penězi

Inflace snižuje reálný úrok půjčky. Proč? Protože během času splácíte stále levnějšími penězi (za stejné peníze toho koupíte míň a míň). Reálná hodnota dluhu tak v čase klesá. A je tu i opačný dopad: vaše naspořené peníze mohou být investované tak, aby držely krok s inflací, anebo lépe: aby ji překonávaly. 

Když pořídíte věc hotově, zaplatíte ji současnou hodnotou peněz, která je vyšší, než jejich hodnota budoucí. Když věc postupně splácíte, platíte stále levnějšími penězi – inflace užírá poskytovateli půjčky reálný výnos, vám naopak snižuje reálné výdaje na půjčku. Půjčka se tak, hlavně v období vyšší inflace, může stát výhodnějším řešením než platit vlastní hotovostí.

Když promítneme úročení úspor na spořicím účtu a správně zainvestované dlouhodobé rezervy, téměř jistě se u dlouhodobé půjčky s příznivým RPSN (do 10 %) nakonec dostanete do plusu. Pamatujte však, že investice kolísají, takže především na kratších časových škálách není ani u RPSN do 10 % výsledek jistý. 

Některé nákupy nesnesou odklad

Odklad typicky nesnese nefunkční lednice, porouchané auto, které potřebujete do práce, vyteklá pračka. Takovou situaci zkrátka musíte řešit okamžitě. Jenže větší výdaj navíc by vám zhatil budoucí plány, na něž si šetříte. 

Ani v takové chvíli nemusíte sahat na úspory, které jste si už vyhradili na něco jiného, třeba na dovolenou. Půjčka pokryje neodkladný výdaj, vy si jeho úhradu rozložíte v čase. Ve výsledku tak nebude potřeba rušit nebo odkládat finanční plány, kterých jste se chtěli držet.

Pozor: půjčka je nástroj, a podle toho s ní musíte zacházet

Všechny výše uvedené argumenty a důvody pro půjčku platí jen za určitých podmínek: při nízké RPSN, stabilním příjmu a při vaší vynikající platební disciplíně. Půjčka sama o sobě totiž není dobrá ani špatná. Je to nástroj, a jako s takovým se s ní musí i zacházet. 

Problémy vznikají, když si půjčujeme bez plánu, bez rezervy nebo když nakupujeme impulzivně nebo své emoční potřeby řešíme penězi.

Než podepíšete smlouvu o úvěru, sami sebe se zeptejte: opravdu tu věc potřebuju, má tahle věc reálný smysl? A musím ji pořídit právě teď?? Mám dostatečný příjem na to, abych zvládl splácení a jsem ochoten jít do zadlužení?  

Jestli jsou všechny odpovědi ano, začněte vybírat, kterého poskytovatele oslovíte se žádostí o úvěr. Porovnejte RPSN půjček, výši měsíční splátky, ale i podmínky úvěru a sankční nastavení (co se stane, když se zpozdíte se splátkou, jestli se dá splátka snížit nebo odložit atd.). Více o výběru správné půjčky se dočtete tady. 

Doporučuje se nedávat na splátky víc než polovinu z těch peněz, které vám zbydou po zaplacení pravidelných výdajů. I během splácení půjčky byste si měli odkládat na horší časy, a nejlépe nepřerušovat ani investování. Jedině tak se vám může úvěr vyplatit.

Shrňme si to

Půjčit si, i když máte našetřeno, dává smysl, když:

• s půjčkou ochráníte svou finanční rezervu
• výnos vašich peněz bude v investicích a ve spoření dohromady vyšší, než kolik zaplatíte za půjčku
• půjčíte si na něco, co vám v budoucnu vydělá (auto do podnikání) nebo ušetří budoucí výdaje (zateplení, fotovoltaika)
• vám půjčka rozloží velký neodkladný výdaj v čase
• si díky půjčce vybudujete úvěrovou historii, která vám pomůže snížit cenu plánovaného budoucího velkého úvěru.

Vždy ale platí tři finanční podmínky: stabilní příjem, zachovaná finanční rezerva a střízlivá výše splátek. K tomu přidejme další nutné podmínky: možnost pracovat s půjčkou v čase. To znamená možnost zdarma ji předčasně splatit, zdarma odložit nebo snížit splátky.